Емоції можуть збити з пантелику фінансове планування
Згідно з недавньою доповіддю Ради Федерального резерву, 31 відсоток опитаних американців заявили, що не мають пенсійних заощаджень, і майже половина з них активно не думають про планування виходу на пенсію.
Дослідження показують, що багато американців не інвестують, оскільки вони недовіряють ринку та бояться фінансових втрат.
Зараз дослідник Університету Міссурі (УМ) знайшов спосіб для фінансових плановиків допомогти зменшити стурбованість своїх клієнтів, що походить від страху втратити гроші.
Майкл Гіллемет, доктор філософії, доцент Коледжу наук про навколишнє середовище MU та сертифікований фінансовий планувальник, вивчив, як інвестори реагують на фінансові збитки при різному рівні відволікання.
Учасників перевіряли, чи не відрізняються їхні варіанти інвестування, коли їх просили запам’ятати додаткову інформацію, яка мала відволікати їх від цих інвестиційних рішень.
"Що стосується прийняття інвестиційних рішень, вищий рівень відволікання не мав значення", - сказав Гіллемет.
«Однак, хоча вибір учасників не зазнавав змін, їх фізіологічна чи емоційна реакція на інвестиційні втрати зменшувалась, коли вони були більш відволіканими.
"Це показує, як фізіологічна неприязнь до втрат або тенденція реагувати на фінансові втрати більше, ніж порівнянні прибутки, може бути зменшена, якщо не зосереджуватись на втратах".
Гіллеметт каже, що для фінансових планувальників важливо переконатись, що вони не починають зустрічі з клієнтами, зосередившись на аспекті інвестиційного результату фінансового плану.
"Коли фінансовий портфель клієнта працює добре, фінансовий планувальник може схильний розпочати зустріч, говорячи про позитивну віддачу від інвестицій", - заявив Гіллемет.
«Однак фінансовому планувальнику слід пам’ятати, що якщо зустрічі завжди починаються з обговорення інвестицій, клієнти очікують подібного обговорення, коли їх портфель зазнає збитків.
"Це дослідження показує, що замість того, щоб починати зустрічі з обговорень нещодавніх інвестиційних показників, фінансові планувальники повинні зосередитись на інших аспектах фінансового планування з доданою вартістю, таких як планування нерухомості, страхування, податки та довгострокові цілі виходу на пенсію".
У новому дослідженні Гіллемет попросив учасників запам'ятати цифри, які були дво- чи семизначними задовго до того, як попросити їх прийняти інвестиційні рішення. Він використовував невеликі грошові суми, а потім контролював рівень емоційного збудження учасників під час експерименту.
Гіллемет виявив, що вибір інвестицій учасників не змінювався, коли вони відволікались, запам'ятовуючи вищий рівень цифр.
Однак емоційна реакція учасників на інвестиційні втрати була нижчою, коли вони відволікалися на спробу запам'ятати ряди довших цифр.
Результати дослідження показують, що інвестори, які не використовують фінансові планувальники, можуть зменшити свої емоційні реакції на збитки, просто переглядаючи прибутковість своїх інвестицій рідше.
Гіллемет вважає, що встановлено однорічний період оцінки портфеля, який максимізує задоволення інвесторів.
Дослідження було опубліковано в Журнал особистих фінансів.
Джерело: Університет Міссурі
